隨著科技的發展，需求的多樣化，任何產品都需要推陳出新、在迭代中不斷進步。從功能機到智能手機、從燃油汽車到炫酷的純電動車，金融產品也同樣如此。
就說香港分紅保單吧，最近幾年的進化主要表現在下面幾個方面：
①加入了紅利鎖定的功能
②"變更被保人"讓保單真正成為傳家寶
③信托功能被不斷強化
④和銀行業務深度綁定
⑤保單的貨幣單位從港元/美元兩種貨幣升級到人民幣、澳元、英鎊、歐元、加元、新加坡幣等多達9種貨幣單位。
⑥保單的分拆功能。
紅利鎖定的必要性
像友邦的"充裕未來"和保誠的"雋升"這樣老一輩的分紅保單，保險公司負責全球投資，在保本的前提下提供源源不斷的分紅為客戶賺取回報。但客戶沒有參與感，面對分紅的階段性波動束手無策。
鎖定紅利的功能很好地解決了這個矛盾，法國安盛保險公司的"豐進儲蓄計劃"是鎖定紅利的開創者。
結合分紅模式談紅利鎖定
分紅模式有兩種：英式分紅(也叫歸原紅利分紅)和美式分紅(也叫現金分紅)
1,英式分紅的現金價值由三部分構成：
①保證。保險公司兜底100%給付，投保人不可能虧本。
②歸原紅利(也叫復歸紅利或保額增值紅利)。來自于債券和固定收益類資產的投資回報，其面值一經公布即為保證并逐年遞增。
③終期紅利(也叫特別紅紅利)。源于股票類資產的投資收益，可升可降。
安盛的"豐進儲蓄計劃"可以在25個保單周年日之后把②和③全部鎖定，從此變波動為類固收。如果不提領，固定下來的現金價值還能獲得額外利息。
安盛的"摯匯儲蓄計劃"鎖定更早，在第10年就可以把①②③統統鎖定，還能提供9種貨幣單位供選擇，任意轉換。
友邦的"盈御多元貨幣計劃2",在第15年即可鎖定②和③，且支持解鎖，并提供7種貨幣選擇。
2,美式分紅現金價值同樣有三部分：
①保證。保險公司兜底100%給付，投保人不可能虧本。
②周年紅利。來自于債券和固定收益類資產的投資回報，周年紅利即為現金價值并逐年遞增。
③終期紅利(也叫特別紅紅利)。源于股票類資產的投資收益，可升可降。
萬通的"富饒傳承計劃3"采用的是更穩健的美式分紅，它可以在15年后把終期紅利單獨鎖定，并提供4.25%的積存年利息。并提供8種貨幣選擇
富衛的"盈聚非凡"同樣是美式分紅，可以在15年后鎖定終期紅利。
紅利鎖定是雙刃劍
①部分紅利鎖定讓總收益更加穩健。
鎖定分紅讓您的分紅保單更接近于固定收益產品，鎖定后的分紅就是現金，可以提領、可以積存在保險公司賺取穩定利息，或者交付將來的保費。鎖定時間越早，鎖定比例越高，您的自主權將更大。
②用鎖定的分紅分拆出新的保單。
例如，把一個分紅保單后期拆分出兩個新單，把鎖定后的分紅分別轉入兩個新保單內，一個單轉換為英鎊轉給兒子持有，另一個轉換為歐元轉給女兒持有。
③部分紅利鎖定之后這部分資金將撤出投資市場，您也將失去持續高增值的機會。除非這個保單有解鎖的功能或者這個保單支持分拆。
④綜上，紅利鎖定結合投保人和被保人的無限次變更、保單分拆和多貨幣轉換才更有價值。
